Peso Beta - O que é Ponderação Beta?
Visão geral
A ponderação beta é um meio para os investidores colocarem todas as suas posições em uma unidade padrão. É uma forma de olhar para um portfólio inteiro e entender como ele mudará com as mudanças do mercado. Fala-nos sobre o tamanho, a diversidade e o risco geral das nossas posições.
Como funciona a ponderação beta
A ponderação beta é calculada usando dados dos últimos cinco anos porque é necessário um conjunto de diferentes ambientes de mercado para fornecer valores precisos. Ao vivo saboroso , muitas vezes teremos peso beta para o SPY porque negociamos principalmente ações líquidas de média a grande capitalização que estão correlacionadas com o S&P 500. Por outro lado, se a maioria de nossas posições fosse em ações que se correlacionassem com um setor específico, como tecnologia, podemos querer ponderar beta nosso portfólio para um subjacente mais apropriado, como QQQ.
No saboroso live, beta peso para garantir que nossas estratégias não sejam muito dependentes do movimento direcional do mercado. Às vezes, teremos que retirar certas posições de nosso portfólio ponderado beta porque elas prejudicam a precisão do valor geral. A ponderação beta não é um número concreto que utilizamos para fazer cálculos, mas sim uma ferramenta que nos ajuda a contextualizar a nossa posição global no mercado.